基金管理人：新疆前海联合基金管理有限公司

基金托管人：南京银行股份有限公司

报告送出日期：2019年7月16日

1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人南京银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2019年7月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本报告中财务资料未经审计。

本报告期自2019年4月1日起至6月30日止。

2 基金产品概况

3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

注：1、上述基金业绩指标不包括持有人认购或者交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

2、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

3.2 基金净值表现

3.2.1 本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

前海联合泓鑫混合A

前海联合泓鑫混合C

注：本基金的业绩比较基准为：沪深300指数收益率*50%+中债综合全价指数收益率*50%。

3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较

3.3 其他指标

无。

4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

注：1、对基金的首任基金经理，其“任职日期”为基金合同生效日，“离任日期”为根据公司对外公告的解聘日期；对此后的非首任基金经理，“任职日期”和“离任日期”分别指根据公司对外公告的聘任日期和解聘日期。

2、证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规定。

4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《证券投资基金法》等有关法律法规和本基金合同的规定，本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，在严格控制风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，基金运作合法合规，无损害基金持有人利益的行为。基金的投资范围、投资比例符合有关法律法规的规定及基金合同的约定。

4.3 公平交易专项说明

4.3.1 公平交易制度的执行情况

本报告期内，本基金管理人严格执行《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》，完善了相应的制度和流程，通过系统和人工等各种方式在授权、研究、决策、交易和业绩评估等各个业务环节保证公平交易制度的严格执行，公平对待旗下管理的所有投资组合，保护投资者合法权益。

4.3.2 异常交易行为的专项说明

本基金报告期内，未发生有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

4.4 报告期内基金投资策略和运作分析

从基本面看，二季度经济数据验证了宏观预期下修的判断，但地产、基建韧性好于预期，经济失速风险不大；从市场估值看，市场估值开始走出历史底部区域；从流动性看，货币政策在二季度继续维持宽松预期。

从二季度具体情况看，宏观预期下调、信用风险、贸易战三大影响市场的主要矛盾，再次出现反复，市场因此在5月大幅回调。我们考虑，一方面宏观经济整体仍保持韧性，另一方面，政策面坚守不发生流动性风险底线，货币市场仍然保持宽松，综合考虑市场的极端风险可控。因此报告期内本基金在下跌中提高了整体仓位，并适当调整了持仓结构。

配置结构上，考虑到中国正处于新旧动能重要转换期，我们认为，云计算、5G、新能源、创新药为代表的新经济板块，仍将是中长期高质量发展的主线；消费板块中，满足美好生活需求将贯穿主线，医疗服务、品牌消费、大众消费品长期看仍将稳健增长；周期板块中，虽然总量下行趋势确认，但仍可关注市场份额和ROE持续提升的行业龙头。综上，我们在个股选择上，仍主要按上述思路精选基本面优秀、增长趋势明确的优质公司，坚守长期价值投资底线，与上市公司共同成长。

4.5 报告期内基金的业绩表现